2022 年以来，加密市场「雷曼时刻」不绝于耳，BlockFi 也难独善其身：6 月裁员 20%、下架多条业务线；2 月又刚向美国 SEC 交完 1 亿美元和解金。两次负面新闻叠加，新老用户心里都打鼓——BlockFi 还安不安全？它的利息账户、借贷、Visa 卡、交易所到底值不值得继续用？
本文用简明的逻辑，把核心事实、风险点、平替方案一次说透，让你三分钟就能心里有数。
一、一分钟速览 BlockFi 画像
- 成立时间：2017 年
- 总部：美国新泽西州泽西市
- 创始人：Zac Prince & Flori Marquez
- 员工规模：裁员后不到 700 人
- 四大核心业务：利息储蓄账户、加密借贷、Rewards Visa 卡、现货交易所
- 核心关键词：利息账户、加密借贷、稳定币收益、信用积分、冷钱包
二、四大功能逐一拆解
1. 利息储蓄账户：高收益但“暂停对美国新客”
- 收益率区间：主流币 3%–3.5%，稳定币 8.5%–8.75%（复利计息）
- 进阶玩法：可自行选收息币种，Payment Flex 一键切换
风险缺口：
- 无 FDIC/SIPC 保险
- 7 月 1 日起取消月度免费提现
- 美国用户限制：自 2 月 SEC 和解后，不再向新的美国居民开放利息账户
- 结论：如果你是非美国用户，BlockFi 利息账户仍算稳定收益利器；美国老用户可以继续加仓，但增量空间有限。
2. 加密借贷：低成本熊市现金流
- 模式：抵押 BTC/ETH 等换取 USD 或稳定币
利率档位：
- LTV ≤20% → 年利 4.5%
- LTV 50% → 年利 9.75%
- 手续费：统一 2% 启动费
- 税务友好：借款≠出售，免资本利得税，利息可抵税
- 清算提示：价格回撤到 LTV 警戒线会被强平，记得设好预警
3. Rewards Visa 信用卡：1.5%–2% 买菜返 crypto
返佣规则
- 基本返现 1.5%，年消费 $30k 后升级为 2%
- 每月最高 0.25 % 交易挖矿奖励（Bitcoin）
- 无年费/无跨境交易费
- 门槛：FICO ≥ 670；只在美国发行
致命短板
- 先有 BlockFi 账户才能办卡——把潜在新客劝退
- 市场已有 2% 大把无门槛卡（如 Wells Fargo Active Cash）
4. 现货交易：14 个冷门币刚上架，但可选仍少
- 界面：PC + 移动端 App，用法与 Coinbase 类似
- 新币：2022-05 增加 BNB、AAVE、TRX 等 14 种（仅支持非美国用户）
- 定投：支持每日/每周/每月 1 日 15 日定时买入
- 费率：0 挂单手续费，加价 1% 左右隐含在报价里
三、BlockFi 安全性全维度体检
| 维度 | 内容 |
|---|---|
| 存储 | 95%+ 资产存放在 Coinbase、BitGo、Gemini 的冷钱包 |
| 监管 | 使用 CFTC 与 SEC 监管的期货、股权做再投资 |
| 账户保护 | KYC + 可选 Google 2FA + Allowlist 白名单地址 |
| 大事件 | 2020 员工手机号钓鱼——用户资料泄露，无资金损失；2022 Hubspot 网络钓鱼——仅营销数据受影响 |
结论：没有哪家平台敢说 100 % 安全，但 BlockFi 的多签冷钱包、资深托管伙伴、顶级机构投资背景，仍是行业一线水平。
四、BlockFi vs Coinbase：谁更值得留下？
| 关键点 | BlockFi | Coinbase |
|---|---|---|
| 利息账户美国新客 | ❌ 关闭 | ✅ 继续开放 |
| FDIC 保险 | ❌ 无 | ✅ 现金部分保险 |
| 支持币种 | ~40 个 | 150+ |
| 交易手续费 | 0 交易费，只收点差 | 阶梯费/Pro 版更低 |
| 稳定币年化 | ≤8.75% | ≤3–5%（USDC） |
一句话总结：美国用户现在更该考虑 Coinbase；想要挖稳定币收益的外区用户，BlockFi 仍是香饽饽。
五、FAQ：用户最想问的 6 个问题
- BlockFi 会不会倒闭？
为止损裁员、砍预算、付清 SEC 和解金，现金流尚稳；但只要你在上方隔夜资金范围（< 5 万美元）且随时可提，风险可控。 - 我现在还能开 BlockFi 利息账户吗？
非美国 IP、尚未启用 VPN，可继续 KYC；美国护照/SSN Holders 无法新增。 - 提现手续费变化后大约是多少？
从 7 月 1 日起关闭免费窗口，BTC/ETH 网内转账约 0.00075 BTC 等值，Off-chain 提取或 10–15 美金不等。 - 借钱流程多久？
T+1 工作日评估抵押率，通过后最快 10 分钟放款 USDC / USD 到钱包或银行账户。 - 信用卡能否瞬间下卡？
通过 Soft Pull 预批后，再走 Hard Pull，通常 7 天寄到，可用 Apple Pay/Google Pay 先行消费。 - 万一平台停运，我的币怎么办？
资产是托管于第三方冷钱包，即便 BlockFi 清盘，理论上清算方需要归还托管资产；实际仍存执行风险，最保险是分散平台，别 All-in。
六、总结：现在还适合用 BlockFi 吗？
- 强烈推荐：非美国新用户，仅需稳定币被动收益 / 想低成本抵押借出法币。
- 观望即可：美国新用户，利率优势被合规挡住，考虑 Coinbase 或 CEX×DeFi 组合。
- 依然可用：美国老用户，已有利息账户可继续加仓，记得控制仓位并关注第二轮监管消息。
一句话，BlockFi 并未「暴雷」，但它已从「全面友好」变成「区域限定高收益工具」。
把鸡蛋放在多只篮子，才是动荡行情下的生存铁律。